Global piyasalarda, ABD’de iş gücü piyasasına ait değerlendirmelerin yanı sıra jeopolitik gelişmelerin tesiriyle karışık bir seyir izlenirken, bugün ABD’de açıklanacak tarım dışı istihdam verisi yatırımcıların odağında bulunuyor.
ABD’nin Venezuela’ya askeri müdahalesi sonrası jeopolitik risklerin farklı bölgelere de yayılabileceği kaygılarının gölgesinde yatırımcılar, makroekonomik dataları yakından izliyor.
Bir evvelki gün ABD’de kestirimlerin altında kalan özel bölüm istihdamı bilgilerinin akabinde, bugün açıklanacak istihdam raporu kapsamındaki tarım dışı istihdam verisinin ülkedeki iş gücü piyasasının seyrine ait daha sağlıklı sinyaller vermesi bekleniyor.
Analistler, tarım dışı istihdam verisinin ABD Merkez Bankasının (Fed) faiz indirimlerine yönelik beklentiler açısından kritik bir gösterge olduğunu belirterek, federal hükümetin kapalı kaldığı sırada devam eden data belirsizliğinin de büyük bir kısmını ortadan kaldırmasının öngörüldüğünü tabir etti.
İstihdam piyasasında zayıflama sinyallerine karşın, para piyasalarındaki fiyatlamalar Fed’in bu ay faizi sabit bırakacağı beklentisinin korunduğuna, yılın birinci faiz indiriminin ise hazirana kadar yapılabileceğine işaret ediyor.
Öte yandan bugünün odak noktalarından birini, ABD Yüksek Mahkemesi’nin gümrük vergileriyle ilgili muhtemel kararı oluşturuyor. Mahkemenin ABD gümrük vergilerini iptal etmesi durumunda, ABD Başkanı Donald Trump ve idaresinin geri adım atmayacağı ve vergileri sürdürmenin diğer yollarını arayabileceği bekleniyor.
Trump’tan yeni Grönland mesajı
ABD Başkanı Donald Trump, dün verdiği röportajda ABD’nin memleketler arası hukuka uygun hareket edip etmeyeceği konusunda çarpıcı açıklamalar yaparken, ülkesinin ulusal çıkarlarına vurgu yaptı.
Rusya-Ukrayna Savaşı bağlamında yorumlar da yapan Trump, kendisinin Avrupa’nın güvenliğine ve NATO’ya bağlı olduğunu belirtti.
“Ben olmasaydım Rusya, şu anda Ukrayna’nın tamamına sahip olurdu.” diyen Trump, NATO ülkelerinin savunma harcamalarını da kendisinin artırdığını savundu.
Trump, Çin Devlet Başkanı Şi Cinping’in Tayvan’a müdahale etmesini beklemediğini söz ederek, “Umarım bu türlü bir şey yapmaz.” dedi.
ABD Başkanı, “Grönland’ı ele geçirmenin mi yoksa NATO’yu bir ortada tutmanın mı daha öncelikli olduğu” sorusuna ise direkt yanıt vermekten kaçınırken, bu ikisi ortasında bir seçim yapacağını söylemekle yetindi. Trump, “Grönland’a sahip olmak çok kıymetli.” değerlendirmesini yaptı.
Bu gelişmelere ek olarak Trump, konut piyasasını desteklemek emeliyle temsilcilerine 200 milyar dolarlık ipotekli tahvil (mortgage bond) alımı talimatı verdi.
Makroekonomik data tarafında ABD’de birinci kere işsizlik maaşı müracaatında bulunanların sayısı, 3 Ocak ile biten haftada bir evvelki haftaya kıyasla 8 bin kişi artarak 208 bine yükseldi.
Ülkede tarım dışı iş gücü verimliliği geçen yılın üçüncü çeyreğinde yüzde 4,9 artarken, ABD Merkez Bankasının (Fed) takip ettiği enflasyon göstergelerinden biri olan ünite emek maliyeti, tıpkı periyotta yüzde 1,9 düştü.
ABD’nin dış ticaret açığı ise geçen yıl ekim ayında 29,4 milyar dolara inerek Haziran 2009’dan bu yana en düşük düzeyini kaydetti.
Ayrıyeten gelecek hafta açıklanacak enflasyon dataları öncesi New York Fed, Aralık 2025’e ait Tüketici Beklentileri Anketi’nin sonuçlarını yayımladı. Buna nazaran, tüketicilerin kısa vadeli enflasyon beklentisi geçen ay yüzde 3,4’e yükselirken, orta ve uzun vadeli enflasyon beklentileri değişmeyerek yüzde 3 düzeyinde kaldı.
Bu ortada milletlerarası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings, ABD iktisadına ait büyüme beklentisini bu yıl için yüzde 1,9’dan yüzde 2’ye çıkardı.
Dolar endeksi son 3 süreç gününde de yükseldi
Bu gelişmelerle, dün ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi yaklaşık 4 baz puan yükselerek yüzde 4,18’e çıkarken, yeni süreç gününde ise yatay seyrediyor.
Global çapta giderek artan jeopolitik tansiyonlar ve muhtemel gümrük vergileri iptalleri dolar endeksinin tarafı üzerinde tesirli oluyor. Dün, dolar endeksi yüzde 0,3 artışla 98,9 düzeyine çıktı ve yükselişini 3. işgününe taşıdı. Endeks, şu sıralarda ise yatay seyrediyor.
Değerli metallerden altın ve gümüşteki düşüş eğilimi devam ediyor. Altının onsu yüzde 0,3 azalışla 4 bin 463 dolardan, gümüşün onsu da yüzde 0,4 kayıpla 76,6 dolardan süreç görüyor.
İran’daki karışıklıkların petrol arzına ait kaygıları artırmasıyla dün Brent petrolün varil fiyatı yüzde 4,2 artışla 62,7 dolarda kapandı. Brent petrolün varil fiyatı yeni günde ise yüzde 0,9 azalışla 62,1 dolarda bulunuyor.
New York borsası karışık seyretti
Kurumsal tarafta ise ABD Başkanı Trump’ın askeri ekipman üretimindeki meseleleri çözene kadar savunma şirketlerinin temettü dağıtımı ve pay geri alımı yapmasına müsaade vermeyeceğini açıklamasının akabinde düşüşe geçen savunma payları, Trump’ın 2027 yılı savunma bütçesinin 1,5 trilyon dolar olması gerektiğini belirtmesi sonrası yükseldi.
Savunma sanayi alanında faaliyet gösteren şirketlerden Lockheed Martin’in payları yüzde 4,3, Northrop Grumman’in payları yüzde 2,4 ve Kratos Defense’in payları yüzde 13,8 kıymet kazandı.
Savunma paylarının tersine teknoloji paylarında düşüş görüldü. Yapay zeka ile ilişkili öne çıkan paylardan Nvidia’nın payları yüzde 2,2, Broadcom’un payları yüzde 3,2 ve Oracle’ın payları yüzde 1,7 geriledi.
Bu gelişmelerle S&P 500 endeksi yatay seyrederken, Nasdaq endeksi yüzde 0,44 geriledi. Dow Jones endeksi ise yüzde 0,55 arttı. ABD’de endeks vadeli kontratlar güne karışık başladı.
Avrupa borsalarında karışık seyir izlendi
Avrupa borsaları dün karışık seyrederken, bugün ABD’deki tarım dışı istihdam verisine ek olarak Almanya’daki sanayi üretimi bilgileri yatırımcıların odağında yer alıyor.
Analistler, ABD’nin Venezuela’ya askeri müdahalesi sonrasında tansiyonların korkulduğu derecede yaşanmamasının Avrupa borsalarına yansıdığını belirtirken, petrol fiyatlarında yaşanan düşüşün güç maliyetlerine hassas bölge için değerli olduğunu tabir etti.
Bu ortada, Ukrayna’daki savaşın sonlanmaması nedeniyle Almanya’da savunma payları yükseliyor. Alman silah üreticisi Rheinmetall’in payları yüzde 1,42, tank şanzıman üreticisi Renk’in payları yüzde 2,93 artış kaydetti.
Dün bölgede açıklanan datalara nazaran, Avro Bölgesi’nde mevsim tesirinden arındırılmış işsizlik oranı, kasım ayında yüzde 6,3’e düştü. Bölgede, Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) ise, geçen yılın kasım ayında evvelki aya kıyasla yüzde 0,5 arttı.
Bu gelişmelerle, Fransa’da CAC 40 endeksi yüzde 0,1 ve İtalya’da FTSE MIB 30 endeksi yüzde 0,25 arttı. İngiltere’de FTSE 100 endeksi ve Almanya’da DAX 40 endeksi yatay seyretti.
Almanya’da DAX 40 endeksi gün içinde 25.217,52 puanla rekor seviyeyi görürken, kapanışı 25.127,46 puandan yaptı.
Asya borsaları müspet seyrediyor
Asya borsalarında alıcılı bir seyir izlenirken, bölgede yarı iletken, savunma ve havacılık öncülüğünde yükselişler görülüyor.
Makroekonomik tarafta Çin’de açıklanan enflasyon sayıları ülkede tüketici fiyatlarının arttığına lakin üretici fiyatlarının gerilemeye devam ettiğine işaret etti.
Bugün açıklanan datalara nazaran Çin’de yıllık Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) aralıkta yüzde 0,8 ile beklentilere paralel arttı ve son 34 ayın en yüksek düzeyine çıktı. Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) ise aralıkta yıllık bazda yüzde 1,9 geriledi.
Analistler, üretici fiyatlarının gerilemesinin, talep zayıflığı ve sanayi tarafındaki deflasyonist baskıların sürdüğünü gösterdiğini belirterek, ülkede fiyat artışlarının kalıcılığına ait soru işaretlerini de güçlendirdiğini aktardı.
Japonya’da hanehalkı harcamaları kasımda yıllık bazda yüzde 2,9, aylık bazda ise yüzde 6,2 artarak beklentileri aştı.
Kelam konusu gelişmelerle kapanışa yakın Japonya’da Nikkei 225 endeksi yüzde 0,8, Güney Kore’de Kospi endeksi yüzde 0,6, Çin’de Şanghay bileşik endeksi yüzde 0,4 ve Hong Kong’da Hang Seng endeksi yüzde 0,1 yükseldi.
Borsa rekor kırmaya devam ediyor
Dün alış yüklü bir seyir izleyen Borsa İstanbul’da BIST 100 endeksi, günü yüzde 0,49 bedel kazanarak 12.087,97 puanla tüm vakitlerin en yüksek kapanışını gerçekleştirirken, gördüğü en yüksek düzey rekorunu 12.152,59 puana taşıdı.
Böylelikle, BIST 100 endeksi son 3 süreç gününde de rekor kırdı.
Borsa İstanbul Vadeli Süreç ve Opsiyon Piyasası’nda (VİOP) BIST 30 endeksine dayalı şubat vadeli kontrat ise dün akşam seansında olağan seans kapanışına nazaran yüzde 0,1 yükseldi.
Dolar/TL dün yatay seyirle 43,0380’den tamamlarken, bugün bankalararası piyasanın açılışında da evvelki kapanışının yüzde 0,3 üzerinde 43,1520’den süreç görüyor.
Analistler, bugün yurt içinde sanayi üretimi verisinin, yurt dışında ise ABD’de istihdam bilgileri ve Almanya’da sanayi üretimi ile dış ticaret istikrarı başta olmak üzere ağır data gündeminin takip edileceğini belirterek, teknik açıdan BIST 100 endeksinde 12.200 ve 12.300 puanın direnç, 12.000 ve 11.900 puanın ise dayanak pozisyonunda olduğunu tabir etti.